Рентабельность организации и пути ее повышения (на примере).

1. Интегрированность с общей системой управления предприятием. В какой бы сфере деятельности предприятия не принималось управленческое решение, оно прямо или косвенно оказывает влияние на финансовые результаты. Управление прибылью непосредственно связано с производственным менеджментом, инновационным менеджментом, менеджментом персонала, инвестиционным менеджментом, финансовым менеджментом и некоторыми другими видами функционального менеджмента. Это определяет необходимость органической интегрированности системы управления финансовыми результатами с общей системой управления предприятием.
2. Комплексный характер формирования управленческих решений. Все управленческие решения в области формирования и использования прибыли теснейшим образом взаимосвязаны и оказывают прямое или косвенное воздействие на конечные результаты управления финансовыми результатами. В ряде случаев это воздействие может носить противоречивый характер. Так, например, осуществление высокоприбыльных финансовых вложений может вызвать дефицит финансовых ресурсов, обеспечивающих производственную деятельность, и как следствие - существенно уменьшить размер операционной прибыли. Поэтому управление финансовыми результатами должно рассматриваться как комплексная система действий, обеспечивающая разработку взаимозависимых управленческих решений, каждое из которых вносит свой вклад в результативность формирования и использования прибыли по предприятию в целом.
3. Высокий динамизм управления. Даже наиболее эффективные управленческие решения в области формирования и использования прибыли, разработанные и реализованные на предприятии в предшествующем периоде, не всегда могут быть повторно использованы на последующих этапах его деятельности. Прежде всего, это связано с высокой динамикой факторов внешней среды на стадии перехода к рыночной экономике, и в первую очередь - с изменением конъюнктуры товарного и финансового рынков. Кроме того, меняются во времени и внутренние условия функционирования предприятия, особенно на этапах перехода к последующим стадиям его жизненного цикла. Поэтому системе управления прибылью должен быть присущ высокий динамизм, учитывающий изменение факторов внешней среды, ресурсного потенциала, форм организации и управления производством, финансового состояния и других параметров функционирования предприятия.
4. Многовариантность подходов к разработке отдельных управленческих решений. Реализация этого требования предполагает, что подготовка каждого управленческого решения в сфере формирования, распределения и использования прибыли должна учитывать альтернативные возможности действий. При наличии альтернативных проектов управленческих решений их выбор для реализации должен быть основан на системе критериев, определяющих политику управления финансовыми результатами деятельности предприятия. Система таких критериев устанавливается самим предприятием.
5. Ориентированность на стратегические цели развития предприятия. Какими бы прибыльными не казались те или иные проекты управленческих решений в текущем периоде, они должны быть отклонены, если они вступают в противоречие с миссией (главной целью деятельности) предприятия, стратегическими направлениями его развиия, подрывают экономическую базу формирования высоких размеров прибыли в предстоящем периоде.
Основу механизма разработки системы мер по укреплению финансового состояния предприятия составляет финансовое планирование, которое представляет собой процесс разработки системы финансовых планов и плановых (нормативных) показателей по обеспечению развития предприятия необходимыми финансовыми ресурсами и повышению эффективности его финансовой деятельности в предстоящем периоде.
С учетом содержания процесса управления финансовыми результатами деятельности предприятия и предъявляемых к нему требований формируются его цели и задачи.
Главной целью управления финансовыми результатами деятельности предприятия является обеспечение максимизации благосостояния собственников предприятия в текущем и перспективном периоде. Эта главная цель призвана обеспечивать одновременно гармонизацию интересов собственников с интересами государства и персонала предприятия.
Исходя из этой главной цели, система управления финансовыми результатами призвана решать следующие основные задачи:
1. Обеспечение максимизации размера формируемой прибыли, соответствующего ресурсному потенциалу предприятия и рыночной конъюнктуре. Эта задача реализуется путем оптимизации состава ресурсов предприятия и обеспечения их эффективного использования. Основными естественными ограничителями размера прибыли выступают максимально возможный уровень использования ресурсного потенциала и сложившаяся конъюнктура товарного и финансового рынков.
2. Обеспечение оптимальной пропорциональности между уровнем формируемой прибыли и допустимым уровнем риска. Как уже отмечалось, между этими двумя показателями существует прямо пропорциональная связь. С учетом отношения менеджеров к хозяйственным рискам формируется допустимый их уровень, определяющий агрессивную, умеренную (компромиссную) или консервативную политику осуществления тех или иных видов, деятельности или проведения отдельных хозяйственных операций. Исходя из заданного уровня риска в процессе управления должен быть максимизирован соответствующий ему уровень прибыли.
3. Обеспечение оптимальной пропорциональности между уровнем формируемой прбыли и допустимым уровнем риска. Как уже отмечалось, между этими двумя показателями существует прямо пропорциональная связь. С учетом отношения менеджеров к хозяйственным рискам формируется допустимый их уровень, определяющий агрессивную, умеренную (компромиссную) или консервативную политику осуществления тех или иных видов, деятельности или проведения отдельных хозяйственных операций. Исходя из заданного уровня риска в процессе управления должен быть максимизирован соответствующий ему уровень прибыли.
4. Обеспечение высокого качества формируемой прибыли. В процессе формирования прибыли предприятия должны быть в первую очередь реализованы резервы ее роста за счет операционной деятельности и реального инвестирования, обеспечивающих основу перспективного развития предприятия. В рамках операционной дельности основное внимание должно быть уделено обеспечению роста прибыли за счет расширения объема выпуска продукции и освоения новых перспективных ее видов.
5. Обеспечение выплаты необходимого уровня дохода на инвестированный капитал собственникам предприятия. Этот уровень при успешной деятельности предприятия должен быть не ниже средней нормы доходности на рынке капитала, при необходимости возмещать повышенный предпринимательский риск, связанный со спецификой деятельности предприятия, а также инфляционные потери.
6. Обеспечение формирования достаточного объема финансовых ресурсов за счет прибыли в соответствии с задачами развития предприятия в предстоящем периоде. Так как прибыль является основным внутренним источником формирования финансовых ресурсов предприятия, ее размер определяет потенциальную возможность создания фондов производственного развития, резервного и других специальных фондов, обеспечивающих предстоящее развитие предприятия. При этом в самофинансировании развития предприятия прибыли должна отводиться главенствующая роль.
7. Обеспечение постоянного возрастания рыночной стоимости предприятия. Эта задача призвана обеспечивать максимизацию благосостояния собственников в перспективном периоде. Темп возрастания рыночной стоимости в значительной степени определяется уров¬нем капитализации прибыли, полученной предприятием в отчетном период. Каждое предприятие исходя из условий и задач хозяйственной деятельности само определяет систему критериев оптимизации распределения прибыли на капитализируемую и потребляемую ее части.
8. Обеспечение эффективности программ участия персонала в прибыли. Программы участия персонала в прибыли, призванные гармонизировать интересы собственников предприятия и его наемных работников, должны с одной стороны эффективно стимулировать трудовой вклад этих работников в формирование прибыли, а с другой стороны - обеспечивать достаточно приемлемый уровень их социальной защиты, которую государство в современных условиях полностью обеспечить не в состоянии.
Все рассмотренные задачи управления финансовыми результатами деятельности предприятия теснейшим образом взаимосвязаны, хотя отдельные из них и носят разнонаправленный характер (например, максимизация уровня прибыли при минимизации уровня риска; обеспечение достаточного уровня удовлетворения интересов собственников предприятия и его персонала: обеспечение достаточного размера прибыли, направляемой на прирост активов и на потребление и т.п.). Поэтому в процессе управления прибылью отдельные задачи должны быть оптимизированы между собой.

ВВЕДЕНИЕ 2
ГЛАВА 1. ПРИБЫЛЬ КОММЕРЧЕСКОЙ ОРГАНИЗАЦИИ: ВОПРОСЫ ТЕОРИИ 6
1.1. ЭКОНОМИЧЕСКАЯ СУЩНОСТЬ И ФУНКЦИИ ПРИБЫЛИ 6
1.2. ФОРМИРОВАНИЕ БАЛАНСОВОЙ И ЧИСТОЙ ПРИБЫЛИ КОММЕРЧЕСКОЙ ОРГАНИЗАЦИИ 20
1.3. РАСПРЕДЕЛЕНИЕ И ИСПОЛЬЗОВАНИЕ ПРИБЫЛИ КОММЕРЧЕСКОЙ ОРГАНИЗАЦИИ 24
ГЛАВА 2. РЕНТАБЕЛЬНОСТЬ КОММЕРЧЕСКОЙ ОРГАНИЗАЦИИ И ПУТИ ЕЕ ПОВЫШЕНИЯ 29
2.1. ПОНЯТИЕ И СИСТЕМА ПОКАЗАТЕЛЕЙ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ 29
2.2. ФАКТОРЫ, ВЛИЯЮЩИЕ НА РЕНТАБЕЛЬНОСТЬ КОММЕРЧЕСКОЙ ОРГАНИЗАЦИИ И ПУТИ ЕЕ ПОВЫШЕНИЯ 33
2.3. МЕТОДИКА АНАЛИЗА РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ 37
ГЛАВА 3. АНАЛИЗ ДОХОДОВ, РАСХОДОВ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ
ООО «НОВАЯ ЖИЗНЬ» 44
3.1. АНАЛИЗ ДОХОДОВ И РАСХОДОВ ООО «НОВАЯ ЖИЗНЬ» 44
3.2. АНАЛИЗ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «НОВАЯ ЖИЗНЬ» 51
ВЫВОДЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ 69
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 72
ПРИЛОЖЕНИЯ



Введение

В рыночной экономике показатели рентабельности деятельности предприятия занимают центральное место, выражая разносторонние экономические связи в воспроизводственном процессе и выступая в качестве цели предпринимательской деятельности. Стремление к повышению рентабельности превращает ее в главную движущую силу и основной источник экономического и социального развития не только отдельных предприятий, но и страны в целом.
В современной экономике России прибыль не проявляет своей роли в полную силу, так как на первом этапе рыночных преобразований, проведенных в 90-е годы, были допущены серьезные ошибки: грубые просчеты при формировании прав собственности у значительной части предприятий; господство натуральных хозяйственных связей, подрывающее функции денежного оборота и рынка; применение государством и его органами на местах методов управления, не соответствующих принципам рыночной экономики.
Эти и другие ошибки сделали экономику России квазирыночной, они ослабили хозяйственную систему, обусловили спад производства, и сокращение массы прибыли, формирование которой происходит в основном за счет роста рыночных цен. В результате утратилось истинное содержание прибыли, она перестала быть показателем эффективности работы предприятия, оставшись номинальной категорией. Следовательно, необходимы срочные меры по переводу хозяйственной системы страны на режим полного рыночного функционирования, базой которого должен быть экономически и юридически обоснованный механизм формирования, распределения и использования прибыли хозяйствующих субъектов. А поскольку прибыль лежит в основе расчета показателей рентабельности, вышеуказанные причины обусловливают актуальность темы дипломного проекта.
Современное хозяйственное условие функционирования любой фирмы представляет собой сложный комплекс разнонаправленных процессов политического, экономического развития. Для них характерны высокий динамизм и постоянная неопределенность, которые в сочетании с интернационализацией производства капитала, потребления и информационным бумом создают агрессивную среду.
Для того чтобы удержаться в этой среде, необходимо добиваться устойчиво возрастающего уровня рентабельности, т.к. именно этот показатель отражает комплексно все факторы, действующие на организацию. Наряду с такими хорошо известными факторами воздействия на рентабельность, как увеличение объема производства, снижение издержек и повышение качества, все большее внимание в литературе и на практике в последние годы привлекает интеллектуально - креативный ресурс -относительно новый термин в современной экономической литературе.
Решающее влияние интеллектуально - креативного ресурса не отрицается в настоящее время никем. Однако как сам термин, так и условия его формирования изучены еще недостаточно и оставляет большое поле для исследований.
Рентабельность является обобщающим показателем экономической эффективности производства. Рентабельность это показатель, с помощью которого можно узнать об эффективности производства, также эти показатели отражают, насколько результативно использует свои средства в целях получения прибыли данное предприятие. Рентабельность означает доходность, прибыльность предприятия.
На основе анализа средних уровней рентабельности можно определить, какие виды продукции и какие хозяйственные подразделения обеспечивают большую доходность. Это становится особенно важным в современных, рыночных условиях, где финансовая устойчивость предприятия зависит от специализации и концентрации производства.
Таким образом, показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия, доходность различных направлений деятельности (производственной, финансовой, инвестиционной).
Рентабельность в отличие от прибыли полнее отражает окончательные результаты хозяйствования, так как показывает соотношение эффекта с наличными или потребленными ресурсами. Показатель абсолютной суммы прибыли при анализе результатов деятельности предприятия не может полностью охарактеризовать, хорошо или плохо оно работало, так как не известен полный объем работ. Только соотношение прибыли и объема выполненных работ, характеризующееся уровнем рентабельности, позволяет оценить производственно-хозяйственную деятельность предприятия в отчетном году, сравнить с результатами предыдущих периодов, а также определить место анализируемого предприятия среди других предприятий отрасли.
В процессе написания дипломного проекта были использованы учебные пособия таких авторов, как Ефимова О.В., Ковалев В.В., Бочаров В.В., Бердникова Т.Б., Кондраков Н.П., Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., публикации в периодической печати, бухгалтерские и статистические данные ООО «Новая жизнь».
Однако, к сожалению, в экономической литературе нет системного анализа рентабельности и ее связей с различными сторонами российской экономики. В опубликованных статьях исследуются лишь частные вопросы этой обширной проблемы. Особенно слабо раскрыты те из них, которые связаны с повышением рентабельности деятельности отдельных предприятий.
Целью написания дипломного проекта является разработка на основе проведенного анализа мероприятий по повышению показателей рентабельности ООО «Новая жизнь». Для достижения поставленной цели необходимо решить следующий круг задач:
- раскрыть экономическое содержание показателей рентабельности, их значение для целей финансового анализа и охарактеризовать основные области их применения;
- рассмотреть систему показателей рентабельности в соответствии с классификацией на показатели рентабельности продукции и продаж, рентабельности капитала и рентабельности, рассчитанной на основе потоков денежных средств;
- выявить особенности факторного анализа показателей рентабельности;
- дать общую характеристику деятельности ООО «Новая жизнь»;
- рассчитать и проанализировать основные показатели прибыли и рентабельности ООО «Новая жизнь»;
- провести факторный анализ рентабельности ООО «Новая жизнь» и определить пути ее повышения.
Объектом исследования дипломного проекта служит деятельность общества с ограниченной ответственностью «Новая жизнь» за 2002-2004 гг., специализирующегося на оптовой торговле бумажной продукции, поставляемой преимущественно в крупнейшие сетевые магазины.



Глава 1. Прибыль коммерческой организации: вопросы теории
1.1. Экономическая сущность и функции прибыли

Прибыль - наиболее простая и одновременно наиболее сложная категория рыночной экономики. Ее простота определяется тем, что она является стержнем и главной движущей силой экономики рыночного типа, основным побудительным мотивом деятельности предпринимателей в современной экономике. В то же время ее сложность определяется многообразием сущностных сторон, которые она отражает, а также многообразием обличий, в которых она выступает.
Различают прибыль:
бухгалтерскую это положительная разница между доходами организации, понимаемыми как приращение совокупной стоимостной оценки ее активов, сопровождающееся увеличением капитала собственников, и ее расходами, понимаемыми как снижение совокупной стоимостной оценки активов, сопровождающееся уменьшением капитала собственников, за исключением результатов операций, связанных с преднамеренным изменением этого капитала;
экономическую это прирост капитала собственников, имевший место в отчетном периоде.
Рассматривая прибыль, следует, в первую очередь, отметить следующие моменты, характеризующие ее экономическую сущность:
1) Прибыль представляет собой форму дохода предпринимателя, осуществляющего определенный вид деятельности. Между тем, эта внешняя, наиболее простая форма выражения прибыли, является вместе с тем недостаточной для ее полной характеристики, так как в ряде случаев активная деятельность в какой-либо сфере может и не быть связанной с получением прибыли (например, деятельность политическая, благотворительная и т.п.).
2) Прибыль является формой дохода предпрнимателя, вложившего свой капитал в какую-либо деятельность (предприятие) с целью достижения определенного коммерческого успеха. Таким образом, категория прибыли неразрывно связана с категорией капитала особым фактором производства и в усредненном виде характеризует цену функционирующего капитала.
Между тем, прибыль не является гарантированным доходом предпринимателя, сложившего свой капитал в тот или иной вид бизнеса. Она является результатом только умелого и успешного осуществления этого бизнеса. Но в процессе ведения бизнеса предприниматель вследствие своих неудачных действий или объективных причин внешнего характера может не только лишиться ожидаемой прибыли, но и полностью или частично потерять вложенный капитал. Поэтому прибыль является в определенной мере и платой за риск осуществления предпринимательской деятельности. Как будет показано далее, уровень прибыли и уровень предпринимательского риска находятся между собой в прямо пропорциональной зависимости.
3) Прибыль характеризует не весь доход, полученный в процессе предпринимательской деятельности, а только ту часть дохода, которая «очищена» от понесенных затрат на осуществление этой деятельности. Иными словами, в количественном выражении прибыль является остаточным показателем, представляющим собой разность между совокупным доходом и совокупными затратами в процессе осуществления предпринимательской деятельности.
4) Прибыль является стоимостным показателем, выраженным в денежной форме. Такая форма оценки прибыли связана с практикой обобщенного стоимостного учета всех связанных с ней основных показателей - вложенного капитала, полученного дохода, понесенных затрат и т.п., а также с действующим порядком налогового ее регулирования.
С учетом рассмотренных основных характеристик прибыли ее понятие в наиболее обобщенном виде может быть сформулировано следующим образом:
Прибыль представляет собой систематически воспроизводимый ресурс, выраженный в денежной форме чистый доход на вложенный капитал, характеризующий его вознаграждение за риск осуществления предпринимательской деятельности, представляющий собой разницу между совокупным доходом и совокупными затратами в процессе осуществления этой деятельности.
Основными хозяйствующими субъектами на рынке выступают как отдельные предприниматели (физические лица), так и предприятия (юридические лица). Эти различия в формах хозяйствования порождают и определенные особенности формирования и распределения прибыли. Так как дипломная работа посвящена проблеме управления прибылью предприятия, остановимся на вопросах, характеризующих прибыль только коммерческих организаций (предприятий).
Прибыль предприятия является главной целью предпринимательской деятельности. Основным побудительным мотивом осуществления любого вида бизнеса, его главной конечной целью является рост благосостояния собственников предприятия. Характеристикой этого роста является размер текущего и отложенного их дохода на вложенный капитал, источником которого является полученная прибыль.
Прибыль предприятия является критерием эффективности конкретной производственной (операционной) деятельности. Индивидуальный уровень прибыли предприятия в сравнении с отраслевым характеризует степень умения (подготовленности, опыта, инициативности) менеджеров успешно осуществлять хозяйственную деятельность в условиях рыночной экономики. Среднеотраслевой уровень прибыли предприятий характеризует рыночные и другие внешние факторы, определяющие эффективность производственной деятельности и является основным регулятором «перелива капитала» в отрасли с более эффективным его использованием. При этом капитал перемещается, как правило, в те сегменты рынка, которые характеризуются значительным объемом неудовлетворенного спроса, что способствует более полному удовлетворению общественных и личных потребностей.
Прибыль является основным внутренним источником формирования финансовых ресурсов предприятия, обеспечивающих его развитие. В системе внутренних источников формирования этих ресурсов прибыли принадлежит главенствующая роль. Чем выше уровень генерирования прибыли предприятия в процессе его хозяйственной деятельности, тем меньше его потребность в привлечении финансовых средств из внешних источников и при прочих равных условиях - тем выше уровень самофинансирования его развития, обеспечения реализации стратегических целей этого развития, повышеия конкурентной позиции предприятия на рынке. При этом, в отличие от некоторых других внутренних источников формирования финансовых ресурсов предприятия, прибыль является постоянно воспроизводимым источником и ее воспроизводство в условиях успешного хозяйствования осуществляется на расширенной основе.
Прибыль является главным источником возрастания рыночной стоимости предприятия. Способность самовозрастания стоимости капитала обеспечивается путем капитализации части полученной предприятием прибыли, т.е. ее направления на прирост его активов.

1. Гражданский Кодекс РФ (часть первая) от 21.10.1994 г. М.: ИНФРА-М, 2006.
2. Налоговый Кодекс Российской Федерации (НКРФ) (с. изм. и доп.).
3. Федеральный Закон от 8 февраля 1998 г. № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью» (с им. и доп.).
4. Приказ Минфина РФ от 22 июля 2003 г. № 67н «О формах бухгалтерской отчетности организаций» (с изм. и доп. от 31 декабря 2006 г.).
5. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие. М.: ДИС, 2007. 126 с.
6. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник 4-е изд., доп. и перераб. М.: Финансы и статистика, 2007.-416 с.
7. Белолипецкий В.Г. Финансы фирмы: Курс лекций / Под ред. И.П. Мерзлякова. М.: ИНФРА-М, 2007. 297 с.
8. Бердников Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. М.: ИНФРА-М, 2007. 215 с.
9. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. К.: Ника-Центр,2006.-592 с.
10. Волков О.И. Экономический анализ предприятия (фирмы). М.,2007. 256 с.
11. Ефимова О.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. М.: Финансы и статистика, 2007. 511 с.
12. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. М.: Финансы и статистика, 2007. 560 с.: ил.
13. Ковалева А.М., Лапуста М.Г., Скамай Л..Г. Финансы фирмы: Учебник. 2-е изд. испр., допол. М.: ИНФРА-М, 2007. 493 с.
14. Кондраков Н.П. Основы финансового анализа. М.: Главбух, 2003. 110 с.
15. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент / Учебн. пособие. М.: Дело и сервис, 2007. 400 с.
16. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. 471 с.
17. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П. Финансовый анализ: Учеб. пособие. М.: ФБК-ПРЕСС, 2007. 217 с.
18. Павлова Л.Н. Финансы предприятия: Учеб. для экономич. вузов. М.: Финансы: ЮНИТИ, 2007. 639 с.
19. Попова Р.Г. Финансы предприятий. СПБ.:2007.
20. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие 7-е изд., испр.. Мн.: Новое знание, 2007. 704 с.
21. Семенов В.М. Экономика предприятия. М.: Центр экономики и маркетинга. 2007.
22. Справочник директора предприятия / Под ред. М.Г.Лапусты. М.: ИНФРА-М, 2007. 321 с.
23. Финансы предприятий / Под ред. Е.И. Бородиной. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ 2006. 208 с.
24. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций. М.: ИНФРА-М, 2006 237 с.
25. Шуляк П.Н. Финансы предприятий. М.: Доликов и К, 2007. 751 с.
26. Чечевицына Л.Н. Экономический анализ. Ростов н/ Д: Изд-во «Феникс», 2007. 480 с.
27. Экономика предприятий / Под ред. Н.А. Сафронова. М.: Юристъ, 2007. 608 с.
28. Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор оптимальных решений, финансовое прогнозирование / Под ред. Баканова М.и., Шеремета А.Д. М.: Финансы и статистика, 2007. 565 с.
29. Смышляев С.В. Финансовые результаты деятельности организации в годовой бухгалтерской отчетности. // Консультант. 2007, № 5.
30. Орлов А. Три источника три составные части прибыли // Управление компаний. 2007. - № 6.