Статистические методы анализа финансового состояния предприятия в условиях рынка..

1. Введение Предлагаемая методика анализа финансового состояния предназначена для обеспечения управления финансовым состоянием предприятия и оценки финансовой устойчивости его деловых партнеров в условиях рыночной экономики. Она включает элементы, общие как для внешнего, так и внутреннего анализа. Рассматриваемые ниже задачи и алгоритмы их решения определяют главные направления анализа, а их углубление на базе всей достоверной информации (в том числе на базе разрабатываемых на предприятиях нормативов) проводятся в рамках внутреннего анализа. Кроме того, основы методики могут быть адаптированы к требованиям конкретного внешнего пользователя и поэтому имеют в определенной степени универсальный характер, вытекающий из универсальности рыночных отношений, объединяющих различные формы собственности и различные виды экономической деятельности. Методика включает следующие блоки анализа: общая оценка финансового состояния и его изменения за отчетный период; анализ финансовой устойчивости предприятия; анализ ликвидности баланса, анализ деловой активности и платежеспособности предприятия. Оценка финансового состояния и его изменения за отчетный период по сравнительному аналитическому балансу, а также анализ показателей финансовой устойчивости составляют исходный пункт, из которого должен логически развиваться заключительный блок анализа финансового состояния. Анализ ликвидности баланса должен оценивать текущую платежеспособность и давать заключение о возможности сохранения финансового равновесия и платежеспособности в будущем. Сравнительный аналитический баланс и показатели финансовой устойчивости отражают сущность финансового состояния. Ликвидность баланса характеризует внешние проявления финансового состояния, которые обусловлены его сущностью. Углубление анализа на основе данных учета приводит к задачам, относящимся преимущественно к внутреннему анализу. Так, исследование факторов финансовой устойчивости вызывает необходимость внутреннего анализа запасов и затрат, а уточнение оценки ликвидности баланса производится с помощью внутрен¬него анализа состояния дебиторской и кредиторской задолжен¬ности. В ходе анализа для характеристики различных аспектов фи¬нансового состояния применяются как абсолютные показатели, так и финансовые коэффициенты, представляющие собой отно¬сительные показатели финансового состояния. Последние рас-считываются в виде отношений абсолютных показателей фи¬нансового состояния или их линейных комбинаций. Согласно классификации одного из основателей балансоведения Н.А. Блатова, относительные показатели финансового состояния подразделяются на коэффициенты распределения и коэффици¬енты координации. Коэффициенты распределения применяются в тех случаях, когда требуется определить, какую часть тот или иной абсолютный показатель финансового состояния составляет от итога включающей его группы абсолютных показателей. Коэффици¬енты распределения и их изменения за отчетный период, как будет показано ниже, играют большую роль в ходе предвари¬тельного ознакомления с финансовым состоянием по сравни¬тельному аналитическому балансу-нетто. Коэффициенты координации используются для выражения от¬ношений разных по существу абсолютных показателей финан¬сового состояния или их линейных комбинаций, имеющих раз личный экономический смысл. Анализ финансовых коэффициентов заключается в сравнении их значении с базисными величинами, а также в изучении их динамики за отчетный период и за ряд лет. В качестве базис¬ных величин используются усредненные по временному ряду значения показателей данного предприятия, относящиеся к прошлым благоприятным с точки зрения (финансового состоя¬ния периодам, среднеотраслевые значения показателей, значения показателей, рассчитанные поданным отчетности наиболее удачливого конкурента. Кроме того, в качестве базы сравнения могут служить теоретически обоснованные или полученные в результате экспертных опросов величины, характеризующие оп¬тимальные или критические с точки зрения устойчивости фи¬нансового состояния значения относительных показателей. Та¬кие величины фактически выполняют роль нормативов для фи¬нансовых коэффициентов, хотя методики их расчета в зависи¬мости, например, от отрасли производства пока не создано, по-скольку в настоящее время не устоялся и поэтому лишен полно¬ценной системной упорядоченности набор относительных пока¬зателей, применяемых для анализа финансового состояния предприятия. Зачастую предлагается избыточное количество по¬казателей. Для точной и полной характеристики финансового состояния предприятия и тенденций его изменения достаточно сравнительно небольшого количества финансовых коэффици¬ентов. Важно лишь, чтобы каждый из этих показателей отражал наиболее существенные стороны финансового состояния. 2. Общая оценка динамики и структуры статей бухгалтерского баланса Финансовое состояние предприятия характеризуется разме¬щением и использованием средств (активов) и источниками их формирования (собственного капитала и обязательств, т.е. пассивов). Эти сведения представлены в балансе предприятия. (табл. 1). Основными факторами, определяющими финансовое состо¬яние, являются, во-первых, выполнение финансового плана и пополнение по мере возникновения потребности собственного оборотного капитала за счет прибыли и, во-вторых, скорость оборачиваемости оборотных средств (активов). Сигнальным по¬казателем, в котором проявляется финансовое состояние, вы¬ступает платежеспособность предприятия, под которой подразу¬мевают его способность вовремя удовлетворять платежные тре¬бования поставщиков техники и материалов в соответствии с хозяйственными договорами, возвращать кредиты, производить оплату труда персонала, вносить платежи в бюджет. Поскольку выполнение финансового плана в основном зависит от результатов производственной и хозяйственной деятельности в целом, то можно сказать, что финансовое положение определяется всей совокупностью хозяйственных факторов, является наиболее обобщающим показателем. Следовательно, Отчет о финансовых результатах и их использовании также привлекается для анализа финансового состояния (табл. 2). В 20-х годах один из создателей балансоведения Н.А. Блатов рекомендовал исследовать структуру и динамику финансового состояния предприятия при помощи сравнительного аналитического баланса. Сравнительный аналитический баланс получа¬ется из исходного баланса путем дополнения его показателями структуры, динамики и структурной динамики вложений и ис¬точников средств предприятия за отчетный период. Обязатель¬ными показателями сравнительного аналитического баланса яв¬ляются: абсолютные величины по статьям исходного отчетного баланса на начало и конец периода; удельные веса статей балан-са в валюте баланса на начало и конец периода; изменения в аб¬солютных величинах; изменения в удельных весах; изменения в % к величинам на начало периода (темп прироста статьи балан¬са); изменения в % к изменениям валюты баланса (темп прирос¬та структурных изменений — показатель динамики структурных изменений); цена одного процента роста валюты баланса и каж¬дой статьи — отношение величины абсолютного изменения к проценту абсолютного изменения на начало периода.

1. Введение
2. Общая оценка динамики и структуры статей бухгалтерского баланса
3. Статистические методы анализа
4. Анализ финансовой устойчивости предприятия
5. Анализ ликвидности баланса
6. Анализ финансовых коэффициентов
7. Система критериев и методика оценки неудовлетворительной структуры баланса неплатежеспособных предприятий
8. Анализ взаимосвязи прибыли, движения оборотного капитала и потока денежных средств

1. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. М.: Финансы и статистика, 1993. 288 с.
2. Бухгалтерский анализ. (Рекомендовано институтом банковского дела). Перевод с англ. / Под ред. М.А. Гольцберга и Л.М. Хасан-Бек. Киев, 1993.428 с.
3. Патров В.В., Ковалев В.В. Как читать баланс. М.: Финансы и статистика, 1993. 256 с.
4. Финансовый менеджмент. Под ред. Е.С. Стояновой. М.: Перспектива, 1993. 268 с.
5. Четыркин Е.М. Методы финансовых и коммерческих расчетов. М.: Дело, 1992. 320 с.
6. Шеремет А.Д. и др. Методика финансового анализа предприятия.М.: Дело, 1992. 320 с.
7. Статистика. Курс лекций. Л.П. Харченко, В.Г. Ионин и др. Новосибирск, НГАЭиУ, 1997.