Предыдущая страница реферата | 1  2  3  4  5  6  7  8 | Следующая страница реферата

Промежуточный коэффициент покрытия краткосрочных обязательств рассчитан 2.04 . Минимальное значение показателя признается достаточным на уровне 0.7-0.8. Особый интерес этот индикатор представляет для держателей акций.

Формула общего коэффициента покрытия краткосрочных обязательств имеет вид :

Денежные Краткосроч. Дебиторская
Запасы и средства + вложения + задолж-ть + затраты

=2.04

Краткосрочные обязательства

При исчислении в стоимость запасов и затрат не включается сумма расходов будущих периодов. Ликвидных средств в нашем примере (2.67) достаточно для выполнения краткосрочных обязательств, то есть значение показателя не должно опускаться ниже единицы. Надо отметить тот факт, что разброс значений коэффициента покрытия связан с особенностями отрасли, формой расчетов за товары и услуги, длительностью производственного цикла, структурой запасов товарно-материальных ценностей. Чем выше коэффициент покрытия, тем больше доверия вызывает предприятие у кредиторов. Если коэффициент меньше 1, сумма имеющихся ликвидных средств меньше задолженности, срочной к погашению, такое предприятие неплатежеспособно.

К показателям платежеспособности относится также удельный вес запасов и затрат в сумме краткосрочных обязательств (коэффициент ликвидности товарно-материальных ценностей), который показывает, какую часть краткосрочных обязательств предприятие может погасить, реализовав материальные и товарные ценности.

Запасы и затраты

Краткосрочные обязательства

У нас он получился 63 % или, на каждый рубль краткосрочных обязательств приходится 0.63 р. Запасов и затрат, которые после реализации могут быть использованы для оплаты текущих обязательств.

Табл.1.3.2

Расчет показателей финансовой устойчивости

|NN |Наименование показателя |Значение показателя |
| | |(конец отчетного |
| | |периода) |
|1 |Денежные средства, тыс.руб. |19356425 |
|2 |Краткосрочные фин. вложения, тыс.руб |14512086 |
|3 |Дебиторская задолженность, тыс.руб |16212906 |
|4 |Запасы и затраты, тыс.руб |- |
|5 |Краткосрочные обязательства, тыс.руб |8744180 |
|6 |Коэффициент абсолютной ликвидности (1+2/5) |0.2 |
|7 |Промежуточный коэффициент покрытия |2.04 |
| |(1+2+3/5) | |
|8 |Общий коэффициент покрытия (коэффициент |2.67 |
| |текущей ликвидности) (1+2+3+4/5) | |
|9 |Удельный вес запасов и затрат в сумме |0.67 |
| |краткосрочных обязательств (4/5) | |

Расчет коэффициентов ликвидности дополняется анализом структуры активов предприятия по их ликвидности.

Табл.1.3.3

|Структура активов по классу ликвидности |
|Активы 1 класса ликвидности |Сумма, тыс.руб|В % к итогу |
|касса |3380 |0.01 |
|расчетный счет |1210355 |3.65 |
|краткосрочные финансовые вложения |423362 |1.3 |
|Итого |1637097 |4.96 |
| | | |
|Активы 2 класса ликвидности | | |
|дебиторская задолженность в т. ч. |12223029 |36.96 |
|покупатели и заказчики | | |
|авансы выданные |793005 |2.39 |
|прочие дебиторы |3196872 |9.66 |
|Итого |16212906 |49.0 |
| | | |
|Активы 3 класса ликвидности | | |
|сырье , материалы |3336944 |10.0 |
|МБП |1054349 |3.2 |
|готовая продукция |1092980 |3.3 |
|РБП |12155 |0.04 |
|Итого |5496428 |16.64 |
| | | |
|Активы 4 класса ликвидности | | |
|нематериальные активы |37832 |0.11 |
|основные средства |7261454 |22 |
|незавершенное строительство |2415883 |7.3 |
|долгосрочные финансовые вложения |8020 |0.02 |
|Итого |9723189 |29.4 |
|Всего |33069620 |100 |

В структуре активов предприятия по состоянию на 01.01.98г. наибольший удельный вес заняли активы второго класса ликвидности (49%) , меньший (29.4%) - активы четвертого класса, 16.6% третьего класса. На долю активов первого класса приходится только 4.96%. В первом классе отсутствуют краткосрочные финансовые вложения как вложения в ликвидные ценные бумаги - акции .

Показатели деловой активности характеризуют, насколько эффективно предприятие использует свои средства.

Табл1.3.4

|Расчет показателей деловой активности |
|NN |Наименование показателя |Значение показателя |
| | |(конец отчетного |
| | |периода) |
|1 |Выручка от реализации тыс.руб. |53837696 |
|2 |Себестоимость реализованной продукции, |45793714 |
| |тыс.руб | |
|3 |Запасы и затраты, тыс.руб |5496428 |
|4 |Стоимость имущества, тыс.руб |33868511 |
|5 |Собственные средства, тыс.руб |8744180 |
|6 |Общий коэффициент оборачиваемости (1/4) |1.28 |
|7 |Оборачиваемость запасов (2/3) |5.66 |
|8 |Оборачиваемость собственных средств |2.25 |

Общий коэффициент оборачиваемости, равный 1.28, отражает эффективность использования всех имеющихся ресурсов независимо от их источников. В 1997г. на каждый рубль активов анализируемого предприятия реализовано продукции на 1.28 руб.

Оборачиваемость запасов характеризуется двумя коэффициентами: себестоимость реализованной продукции / стоимость запасов и затрат =
2.72
Показатель означает количество оборотов запасов за отчетный период, то есть
2.72 раза.
365 / 272 = 64 дня

Обновление запасов на предприятии происходит через 64 дня.

В целом, чем оба коэффициента будут выше, тем меньше будет затоваривания, быстрее можно реализовать товарно-материальные ценности и в случае необходимости погасить долги.

Оборачиваемость собственных средств предприятия показывает коэффициент:

Рекомендуем скачать другие рефераты по теме: 5 баллов рефераты, политика реферат.





Предыдущая страница реферата | 1  2  3  4  5  6  7  8 | Следующая страница реферата