Оборотные средства в сфере деятельности предприятия

| Категория реферата: Рефераты по бухгалтерскому учету и аудиту
| Теги реферата: бесплатные рефераты, 5 баллов рефераты
| Добавил(а) на сайт: Kutyrjov.

Предыдущая страница реферата | 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 | Следующая страница реферата

Как видно из вычислений предприятие испытывает недостаток собственных оборотных средств в общей сумме основных источников формирования запасов и затрат.

Таблица 4.13

Анализ финансовых коэффициентов

|Показатели | |Норм. |1996 |1997 |1998 | Изменение|
| | |Ограни-| | | | |
| | |чения | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | |97 к 96|98 к 97 |
|Коэффиц| | |>0,5 |0,99 |0,93 |1,11 |0 |0,18 |
|ент | | | | | | | | |
|автоном| | | | | | | | |
|ии (Rа)| | | | | | | | |
|Коэффиц| | | | | | | | |
|ент | | | | | | | | |
|соотнош| | | | | | | | |
|ения | | | | | | | | |
|Мобильн| | |- |0,04 |0,03 |0,05 |-0,01 |0,02 |
|ых и | | | | | | | | |
|иммобил| | | | | | | | |
|изован-| | | | | | | | |
|ных | | | | | | | | |
|средств| | | | | | | | |
|(Rм/л) | | | | | | | | |
|Коэффиц| | | | | | | | |
|ент | | | | | | | | |
|соотнош| | | | | | | | |
|ения | | | | | | | | |
|Заёмных| | |0,5 |1,13 |1,15 |1,15 |0,02 |0 |
|дственн| | | | | | | | |
|ого | | | | | | | | |
|назначе| | | | | | | | |
|ния | | | | | | | | |
|(Rn.им)| | | | | | | | |
|Коэффицент обеспечености | | | | | | |
| | | | | | | |
|Запасов и затрат | | | | | | |
|собствеными | | | | | | |
|Источниками формирования | | | | | | |
|(Ro) | | | | | | |
| |>0,6 - |-25,33 |-29,11 |-13,96 |-3,78 |15,15 |
| |0,8 | | | | | |
| | | | | | | |
|Коэффиц| | |>0,2 - |0,09 |0,09 |0,07 |0 |-0,02 |
|ент | | |0,7 | | | | | |
|абсолют| | | | | | | | |
|ной | | | | | | | | |
|Ликвидн| | | | | | | | |
|ости | | | | | | | | |
|(Rа.л) | | | | | | | | |
|Коэффиц| | |>0,8 - |0,52 |0,44 |0,46 |-0,08 |0,02 |
|ент | | |1,0 | | | | | |
|Ликвидн| | | | | | | | |
|ости | | | | | | | | |
|(Rл) | | | | | | | | |
|Коэффиц| | | | | | | | |
|ент | | | | | | | | |
|автоном| | | | | | | | |
|ии | | | | | | | | |
|Источни| | | |0,62 |0,65 |0,54 |0,03 |-0,11 |
|ками | | | | | | | | |
|формиро| | | | | | | | |
|вания | | | | | | | | |
|Запасов| | | | | | | | |
|и | | | | | | | | |
|затрат | | | | | | | | |
|(а | | | | | | | | |
|а.з.) | | | | | | | | |
|Коэффиц| | | | | | | | |
|ент | | | | | | | | |
|Платёже| | |>2 |1,01 |0,91 |1 |-0,1 |0,09 |
|способн| | | | | | | | |
|ости | | | | | | | | |
|(Rп) | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |

Совместный анализ основных финансовых коэффициентов осуществляется на основе табл. 4.13. По числовому примеру таблицы сделаем следующие выводы.

Коэффициент автономии в 1997 году, по сравнению с предшествующим годом, соответствовал нормальному ограничению; в1998 году он повысился с 0.93 до
1.11- это свидетельствует о том, что предприятие не ощущало финансовых затруднений по отношению погашения своих обязательств. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств в1997 году повысился с-0.86 до
0.19; что свидетельствует о повышение достатка собственных средств для покрытия своих обязательств, в1998 году коэффициент нормализовался .
Коэффициент маневренности в 1997 году повысился с 0.13 до 0.15; однако он не достиг рекомендуемой оптимальной величины , что объясняется недостаточностью собственных средств предприятия , находящиеся в мобильной форме , и ограничением свободы в маневрирование этими средствами. В
1998году коэффициент остался неизменным. Коэффициент запасов и затрат в
1997 году понизился с –25.33 до –29.11; а в 1998 году повысился с
–29.11 до –13.96; что свидетельствует о недостатке в обеспечение запасов и затрат собственными источниками формирования. Соответственно снизился коэффициент ликвидности в 1997году с 0.52 до 0.44; а в 1998году незначительно повысился с 0.44 до 0.46; что свидетельствует о повышение прогнозируемых платежных возможностей предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Коэффициент абсолютной ликвидности в 1997 году оставался неизменным; в 1998 году он понизился с
0.09 до 0.07. Это свидетельствует о возможности погашения лишь незначительной части краткосрочной задолженности предприятия в ближайшее время. Коэффициент платежеспособности (покрытия) в 1997 году понизился с
1.01 до 0.91; что свидетельствует о низких возможностях платежеспособности предприятия в этом году.

В1998 году коэффициент повысился, что свидетельствует о платежеспособности предприятия. Коэффициент имущества в 1997 году повысился с 1.13 до 1.15; В 1998 году остался неизменным что свидетельствует о достатке имущества производственного назначения.

Таблица 4.14

КОЭФФИЦИЕНТ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ И ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ

Где Пр-прибыль;

В-выручка от реализации;

ДЗ- дебиторская задолжность;

КЗ- кредиторская задолжность;

ГП- готовая продукция.

По результатам расчетов мы видим, что предприятие является убыточным.

Производственный цикл оборачиваемости материальных оборотных средств состовляет:1996г.около21день; в 1997г. –26 дней; в 1998г.-23 дня.

Срок оборота готовой продукции связан с продолжительностью производственного цикла и составляет около 12 дней.

Покупатели и заказчики погашают свою задолженность перед предприятием :
1996г.- за 17 дней; 1997г.-14дней; 1998г.-25дней.

Предприятие погашает свою задолженность в среднем: 1996г. за-1год 3 мес;
1997г.-1год 6мес; а в 1998году уровень кредиторской задолженности остался на уровне предшествующего года, это связано с дебиторской задолженностью.

Дебиторская задолженность Предприятия это важнейший компонент оборотного капитала предприятия.

Состояние дебиторской задолженности, ее размеры и качество оказывают существенное влияние на финансовое состояние предприятия.

В то же время дебиторская задолженность не всегда образуется в результате нарушения порядка расчетов и не всегда ухудшает финансовое состояние предприятия. Поэтому ее нельзя считать в полной сумме отвлечением собственных средств из оборота, т.к. гость ее служит объектом банковского предприятия и не влияет на платежеспособность хозяйствующего объекта. В нашем случае это " Авансы выданные" под выполнение работы оказанные услуги.

По данным баланса на 01.01.99г, на 01.01.98г и на 01.01.99года видим, что дебиторская задолженность по расчетам с покупателями и заказчиками относится к просроченной, платежи по ней ожидаются более чем через 12 месяцев. Такая дебиторская задолженность могла возникнуть либо из за ненадежности и неплатежеспособности партнеров и отсутствия контроля за качеством расчетно-финансовых операций и платежной дисциплины.

Кроме того, Предприятие должно помнить, что правильное и своевременное списание дебиторской задолженности играет значительную роль при формировании финансовых результатов деятельности организации.

Согласно постановлению правительства РФ от 18.08.95 г №817 по истечению 4 месяцев со дня фактического получения организацией-должником товаров, работ или услуг невостребованная дебиторская задолженность должна быть в обязательном порядке списана по финансовым результатом деятельности предприятия и с нее должны быть начислены налоги, налогооблагаемой базой для которых является выручка от реализации продукции (работ, услуг)

Таким образом, дебиторская задолженность Предприятия превращается в его убыток и естественно ухудшает его финансовое состояние.

Из таблицы 4.14. видно, что состояние дебиторской задолженности в 1998 году по сравнению с 1997годом ухудшилось, а именно на 10.9 дня увеличился средний срок погашения дебиторской задолженности; доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих актов выросла в 1998 году по сравнению с 1997 на 2,52% и составила 66,86%. Следовательно у предприятия снизилась ликвидность текущих актов, что характеризует ухудшение финансового положения предприятия.

Из всего вышесказанного следует что одним из важных факторов в улучшении эффективности использовании оборотных средств является контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Большое значение в этом имеет:

1) отбор потенциальных покупателей.

Для отбора потенциальных покупателей Предприятию следует проверить соблюдение платежной дисциплины в прошлом, прогнозные финансовые покупателя по оплате запрашиваемого им объема товаров, уровень текущей платежеспособности, уровень финансовой устойчивости.

2) определение условий оплаты товаров, предусмотренных в договорах.

По данным баланса делаем вывод, что Предприятие отгружает продукцию без предоплаты, то есть в кредит.

Рекомендуем использовать в своей деятельности схему расчетов "2/10 полная 30", широко используемую в экономически развитых странах.

Это означает, что а) покупатель получает 2%-ую скидку в случае оплаты полученного товара в течении 10 дней сначала периода кредитования (например, момент получения товара); б) покупатель оплачивает полную стоимость товара, если оплата совершается в период с одиннадцатого по тридцатый день кредитного периода; в) в случае предоплаты в течении месяца покупатель будет вынужден дополнительно оплатить штраф, величина которого может варьировать в зависимости от момента оплаты.

3) образование резерва по сомнительным долгам.

Для образования резерва по сомнительным долгам предприятию следует осуществлять четкий контроль за каждым безнадежным долгом.

В нашей стране еще не накоплен опыт в исчислении резерва по сомнительным долгам. В экономически развитых странах компании в процессе подготовки отчетности чаще всего начисляют резерв в процентах по отношению к общей сумме дебиторской задолженности.

Проведенные Министерством торговли США исследования показали, что доля безнадежных долгов находится в прямой зависимости от продолжительности периода в течение которого дебитор обязуется погасить свою задолженность.

По результатам проведенной оценки финансового состояния можно сделать вывод, что предприятие является финансово неустойчивым, хотя и испытывает недостаток общей величины основных источников и формирования запасов и затрат.

Перед предприятием стоит задача пополнить этот недостаток в оборотных средствах

Согласно п. 4.2.6. предприятие испытывает недостаток собственных оборотных средств. Из анализа видно, что такое положение возникло в результате того, что Предприятие допустило получение в 1997 и 1998 годах убыток соответственно 123635 и 127961 рублей, а также отвлечение оборотных средств предприятия, например на капитальное строительство в 1996 году -
200110, в 1997 - 125027, в 1998 году - 965553 рублей.

Источниками пополнения собственных оборотных средств Предприятия может являться полученная прибыль, а также приравнивание к собственным средствам так называемые устойчивые пассивы. Это средства, которые не принадлежат предприятию, но постоянно находятся в его обороте. К ним относятся: минимальная переходящаяся из месяца в месяц задолженность по оплате труда, минимальная переходящаяся задолженность перед бюджетом и внебюджетными фондами, средства кредиторов, полученные в качестве предоплаты за продукцию, переходящие остатки фонда потребления и др.

Кроме того, для стимулирования эффективного использования оборотных средств целесообразно привлекать заемные средства, а именно краткосрочные кредиты банка, с помощью которых удовлетворяются временные дополнительные потребности в оборотных средствах.

Так как Предприятие в 1997 и 1998 годах получило убыток в результате своей хозяйственной задолженности, рекомендуем покрыть дефицит собственных оборотных средств путем привлечения заемных средств.

Таблица 4.14.

РАСЧЕТ КОЭФФИЦИЕНТОВ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ И ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ

|Наименование |1996 |1997 |1998 |Абсолютный прирост |
|Коэффициента | | | | |
| | | | |97 к 98 |98 к 97 |
|1.Рентабельность |0.1 |0.1 |0.1 |0 |0 |
|продаж. | | | | | |
|2.Рентабельность |0.05 |0.06 |0.06 |+0.01 |0 |
|всего капитала | | | | | |
|3.Рентабельность |0.06 |0.06 |0.06 |0 |0 |
|основных средств и иных | | | | | |
| | | | | | |
|внеоборотных активов. | | | | | |
|4.Рентабельность |0.06 |0.07 |0.07 |+0.01 |0 |
|собственного капитала. | | | | | |
|5.Общая оборачиваемость |0.5 |0.5 |0.5 |0 |0 |
|капитала | | | | | |
|6 Оборачиваемость |14.3 |16.7 |9.5 |+2.4 |-7.2 |
|мобильных средств. | | | | | |
|7 Оборачиваемость |9.2 |9.3 |4.6 |+0.1 |-4.7 |
|запа-сов и затрат. | | | | | |
|8 Оборачиваемость |12.0 |12.1 |11.9 |+0.1 |-0.2 |
|готовой продукции. | | | | | |
|9 Оборачиваемость |20.7 |25.9 |14.6 |+5.2 |-11.3 |
|дебиторской задолжности | | | | | |
|10 Средний срок |17.06 |14.1 |25 |-3.5 |+10.9 |
|дебитор-ской | | | | | |
|задолжности. | | | | | |
|11 Оборачиваемость |0.9 |0.8 |0.8 |-0.1 |0 |
|кредиторской задолжности| | | | | |
|12 Средний срок оборота |405 |456 |456 |+51 |0 |
|кредиторской | | | | | |
|задолжнос-ти. | | | | | |
|13Фондоотдача основных |0.5 |0.5 |0.5 |0 |0 |
|средств и прочих | | | | | |
|внеоборот-ных активов. | | | | | |
|0.5 | | | | | |
|14 Оборачиваемость |0.6 |0.6 |0.6 |0 |0 |
|собственного капитала. | | | | | |

Кредиторская задолженность - это задолженность самого Предприятия поставщикам, работникам и т.д.

Кредиторская задолженность временно увеличивает оборотные средства предприятия (табл. 4.15.).

Рекомендуем скачать другие рефераты по теме: шпаргалки, конспект 6 класс.

Claw.ru | Рефераты по бухгалтерскому учету и аудиту | Оборотные средства в сфере деятельности предприятия

Оборотные средства в сфере деятельности предприятия

Категории:

Поделитесь этой записью или добавьте в закладки

Рефераты от А до Я

Полезные заметки